Trilogia do desempenho empresarial
Criando valor através do planejamento, do controle e da avaliação do desempenho de empresas
Pedro Góes Monteiro de Oliveira e Cesar Rômulo Silveira Neto
- Prefácio
- Apresentação
- 1. Conceitos básicos de planejamento
- 1.1 O caso da Voe BR Transportes Aéreos
- 1.2 Noções básicas de planejamento
- 1.3 Planejamento, controle e avaliação do desempenho empresarial
- 1.4 Ontologia do planejamento empresarial
- 1.5 Momentos lógicos do planejamento empresarial
- 2. A empresa e o seu meio ambiente
- 2.1 A indústria
- 2.1.1 Estrutura produtiva e regulamentação
- 2.1.2 Estrutura competitiva
- 2.1.3 Barreiras de entrada e produtos substitutos
- 2.1.4 Poder de negociação dos fornecedores
- 2.2 O mercado
- 2.2.1 Segmentação
- 2.2.2 Barreiras de saída e poder de negociação dos clientes
- 2.3 A empresa
- 2.3.1 A empresa como nexo de contratos
- 2.3.2 Organização e funcionamento de uma empresa
- 2.3.3 O modelo de negócio da empresa
- 2.3.4 O modelo microeconômico da empresa
- 2.3.5 O modelo operacional da empresa
- 2.3.6 O modelo de gestão da empresa
- 2.4 A organização jurídica da atividade empresarial
- 2.4.1 A firma individual
- 2.4.2 A sociedade em nome coletivo
- 2.4.3 A sociedade limitada
- 2.4.4 A sociedade anônima
- Anexo A. Estrutura patrimonial e formação do resultado das empresas
- Anexo B. Valores mobiliários emitidos pelas sociedades anônimas
- 3. As categorias do planejamento empresarial
- 3.1 Planejamento estratégico
- 3.1.1 Limites verticais de atuação da empresa
- 3.1.2 Limites horizontais de atuação da empresa
- 3.1.3 Diversificação
- 3.1.4 Decisões de “comprar ou construir”
- 3.1.5 Posicionamento competitivo
- 3.1.6 Inovação
- 3.2 Planejamento de longo prazo
- 3.2.1 Definição de objetivos
- 3.2.2 Identificação e avaliação de projetos de investimento
- 3.2.3 Determinação do valor de mercado justo
- 3.2.4 Definição de premissas para o orçamento
- 3.3 Planejamento de curto prazo
- Anexo A. Planejamento por cenários
- 4. O sistema de planejamento, controle e avaliação do desempenho empresarial
- 4.1 O modelo de avaliação do desempenho empresarial
- 4.2 O processo de planejamento e controle
- 4.3 Os agentes de planejamento e controle
- 4.4 Modelos de simulação e outras ferramentas de planejamento e controle
- 4.5 Software de gestão e base de dados
- Anexo A. Os produtos do sistema de planejamento e controle da Telebras
- 5. O modelo de avaliação do desempenho empresarial “Made”
- 5.1 Síntese do desempenho empresarial
- 5.2 Avaliação do desempenho da produção
- 5.3 Avaliação do desempenho operacional
- 5.4 Avaliação do desempenho econômico
- 5.5 Avaliação do fluxo de caixa e do valor do negócio
- 5.6 Planos de investimento e financiamento
- 5.7 Situação patrimonial e financeira
- 5.8 Articulação das demonstrações financeiras e dos indicadores de desempenho
- Anexo A. Índices de quantidade, preço e produtividade
- 1. Números índices
- 2. Índices de preço
- 3. Índices de quantidade
- 4. Autodualidade
- 5. Índices do ganho de produtividade, preços e lucratividade
- 6. Análise do crescimento da receita operacional
- 7. Análise do crescimento da despesa operacional
- Anexo B. Eficiência técnica e eficiência em custos
- 1. Conjunto de produção e função de produção
- 2. Eficiência técnica
- 3. Eficiência alocativa ou eficiência em custo
- 4. Análise de envoltória de dados
- 5. Análise estocástica de fronteira
- Anexo C. Transformação de competência em caixa
- 6. Estudo de caso: avaliação do desempenho da Voe BR Transportes Aéreos
- 6.1 Demanda e oferta
- 6.2 Desempenho operacional Parte I (indicadores estatísticos)
- 6.3 Desempenho operacional Parte II (indicadores financeiros)
- 6.4 Eficiência e produtividade
- 6.5 Desempenho econômico
- 6.6 Fluxo de caixa
- 6.7 Planos de investimento e financiamento
- 6.8 Situação patrimonial e financeira
- Anexo A. Composição dos pacotes de custos e despesas da Voe BR
- 7. Finanças aplicadas ao planejamento
- 7.1 Avaliação de projetos de investimento
- 7.2 Avaliação de empresas
- 7.3 O método de avaliação relativa
- 7.4 O método do fluxo de caixa descontado
- 7.5 Relação entre valor da empresa e estrutura de capital
- 7.6 Projeção das demonstrações financeiras da empresa
- 7.7 Variante do fluxo de caixa livre
- 7.8 Variante do fluxo de caixa dos acionistas
- 7.9 Variante do valor presente ajustado (variante APV)
- 7.10 Variante do valor econômico adicionado
- 7.11 Valor de franquia e das oportunidades de crescimento
- Anexo A. Relação entre Reinvestimento e Depreciação
- 8. Avaliação de projetos de investimento
- 8.1 Investimentos
- 8.2 Projeção da demonstração do resultado do projeto
- 8.3 Projeção do balanço patrimonial do projeto
- 8.4 Cálculo do valor presente líquido e da taxa interna de retorno do projeto
- 8.5 Cálculo da taxa interna de retorno dos acionistas
- Anexo A. Anatomia de um plano de negócios
- 9. Planejamento de longo prazo
- 9.1 Premissas requeridas pelo modelo
- 9.2 Projeção do mercado
- 9.3 Participação da Voe BR na demanda e na oferta
- 9.4 Projeção dos indicadores operacionais
- 9.5 Projeção dos índices de quantidade e preço
- 9.6 Projeção do lucro líquido operacional e do valor econômico adicionado
- 9.7 Projeção do lucro líquido e do lucro econômico residual
- 9.8 Planos de investimento e financiamento
- 9.9 Projeção do fluxo de caixa
- 9.10 Projeção do balanço patrimonial
- 9.11 Síntese do desempenho empresarial planejado
- 9.12 Determinação do valor justo da Voe BR
- Comentários finais
- Anexo A
- 10. Planejamento de curto prazo, execução e controle orçamentário
- 10.1 Definição de premissas
- 10.2 Elaboração do orçamento de investimento
- 10.3 Elaboração do orçamento de receita
- 10.4 Elaboração do orçamento de custos e despesas
- 10.5 Projeção das demonstrações financeiras e cálculo dos indicadores de desempenho
- 10.6 Avaliação do desempenho orçado
- 10.7 Execução e controle orçamentário
- 10.8 Avaliação do desempenho realizado
- 10.9 Epílogo
- Bibliografia